GazdaságSzerző: portfolio 2026. 08. 31. 8 percnyi olvasás
Az OTP elemzői felülvizsgálták az AutoWallisra vonatkozó eredménybecsléseiket és értékelési modelljüket a társaság legutóbbi negyedéves jelentése után. A frissítés eredményeként a 12 havi célárfolyamot 198 forintról 158 forintra csökkentették, a részvényre vonatkozó ajánlást pedig vételről tartásra rontották.
Az elemzőház szerint
a legnagyobb problémát továbbra is a nagykereskedelmi üzletág gyenge teljesítménye jelenti.
A vonatkozó közlés szerint a szegmens nehézségei az első félévben nem enyhültek, hanem tovább mélyültek, ezért az OTP jelentősen visszavágta az idei árbevételre és eredményre vonatkozó előrejelzését.
A kiskereskedelmi üzletágban szintén lassult a növekedés, miközben a marzsok nyomottak maradtak. Emiatt az OTP szerint az eredményesség érdemi javulása a korábban vártnál később következhet be, és annak mértéke is szerényebb lehet.
Pozitívumként emelik ki ugyanakkor a mobilitási szegmenst, amely az eredménytermelés szempontjából továbbra is kiemelkedően teljesít. A terület csoportszintű súlya azonban egyelőre túl alacsony ahhoz, hogy ellensúlyozza az autókereskedelmi üzletágak gyengélkedését.
A frissített modell alapján az OTP az előrejelzési időszakban
Ez a menedzsment által kitűzött jelenlegi célokhoz képest jóval alacsonyabb, de kérdéses, hogy a korábbi, 2028-as növekedési stratégiában szereplő számokat kell-e érdemben módosítani
- írják.
A modellfrissítés eredményeként a bank
a 12 havi célárfolyamot 198 forintról 158 forintra csökkentette, a részvényre vonatkozó ajánlást pedig vételről tartásra rontotta.
A pénteki záróárfolyamhoz képest a friss célár mintegy 17 százalékos felértékelődési potenciált jelentett, ma egyelőre még érdemben nem mozdult el az AutoWallis jegyzése.
Címlapkép forrása: Portfolio
Napi